El objetivo de este blog es enseñar y aplicar el análisis técnico como análisis Fundamental en Inversiones Forex, en un modo sencillo, seguro y real. Mostraremos que realmente se puede ganar dinero en este mercado.

MUY IMPORTANTE: Nuestra recomendación es válida para el DÍA SIGUIENTE del DÍA DE PUBLICACIÓN DEL ARTÍCULO

Mi inversión forex - Marzo 23 - Mercado indeciso... posible ajuste

Durante la semana pudimos presenciar como el Euro retrocedía contra el Dólar, todo desencadenado cuando la FED anunció una rebaja de 75 puntos de la tasa de interés de los Estados Unidos para ubicarse en los 2,25%. Luego de dos horas anunciada la medida el mercado fue tomado por los osos con fuerza. El Dólar repuntó cerca de 2%, desde los 1,5800 el 14 de Marzo, para cerrar en los 1,5431 este 21.

Muchos justificaron esta bajada (nótese que si la FED rebaja la tasa el Euro debiera subir frente al Dólar) a que la sobre valuación del Euro es insostenible y que cualquier anuncio daría pie a una baja estrepitosa. Otros a que la crisis crediticia se está empezando a sentir al otro lado del Atlántico o simplemente que el mercado esperaba una baja de las tasas mayor.

Hay que notar que el fortalecimiento del Dólar estuvo acompañado de una baja de todos los bienes transables, desde el petróleo hasta el cobre. Siendo tan significativas como bajas en un 10% para el cobre y un poco menos para el petróleo.


Análisis Fundamental

Esta semana el mercado EurUsd nuevamente estuvo marcada por una “impredecible” tendencia, Las medidas de las FED se intervenir los mercados con un paquete de medidas cercano a los 200 mil millones de Dólares, más la baja de la tasa de interés en 15 puntos, añadiendo indicadores económicos “no tan malos” como el índice de producción de Filadelfia (Philadelphia Fed Manufacturing Index) dan pie para pensar que el Dólar todavía tiene espacio para fortalecerse.
Sin embargo, la tendencia alcista del Euro lleva años, y quizás sólo nos encontramos en un ajuste, y que un rebote podrá venir de un momento a otro.
Pensamos que la economía norteamericana sigue mostrando una gran debilidad frente a la economía europea, también pensamos que prontamente se debería sentir con mayor fuerza la crisis económica en Europa y el mundo. Y los primeros signos de recuperación de ésta vendrán desde los Estados Unidos y no de Europa. Por lo tanto, necesariamente tendría que producirse un cambio de tendencia a la baja por parte del Euro. La pregunta del millón es si esto estará sucediendo en estos momentos… o sólo vemos un simple ajuste.
Nuestra recomendación fundamental es esperar, no hay que olvidar que los mercados están muy nerviosos, y la prudencia debiera primar en nuestras acciones.


Análisis Técnico

Técnicamente se está dando un cuadro que lo vimos exactamente al revés hace unas tres semanas atrás. Solamente que en vez de ir largo, tendríamos que ir corto. El mercado en estos momentos indican indecisión, el precio se mantiene lateralizado y los indicadores técnicos están mostrando tendencia alcista. Esta divergencia puede dar pie a que el Euro se siga ajustando y pueda producirse una baja hasta los 1,5000 donde se debiera encontrar su gran soporte.
La siguiente figura respalda nuestros comentarios:


Una cosa que debiera tomarse en cuenta es el GAP (diferencia de precio de cierre y de entrada a la siguiente apertura) de cerca de 100 pips la semana pasada. Esto nos dice nada más que un gran nerviosismo en el mercado.

Sostenemos técnicamente que el mercado está tremendamente peligroso, y que posiblemente el mercado seguirá su indecisión varias jornadas, y cuando decida para dónde ir habrá que entrar.

Mi Inversión Forex - Marzo 17 - Largo GBP

Según el análisis expuesto anteriormente, hemos decidido entrar al mercado GBPUSD. Entraremos largo, esperando una subida del GBP frente al Dólar.

Como pensábamos, efectivamente el precio rebotó en el canal inferior de la tendencia ascendente, y podemos ver que los indicadores técnicos nos entregan señales de compra.
Por lo tanto decidimos operar:


Operación Larga

Datos Compra:
Moneda: GBP
Precio: 2.0175
Apalancamiento: 1 a 100 (Por cada Dólar la empresa me presta 100)
Inversión inicial: 1000 USD
Stop Loss: 2,0087
Take Profit: 2,0198
Volumen (cantidad monetaria por cada movimiento del precio): 10 USD
Fecha & Hora: 2008.03.17 09:22 GMT


Contra nuestros pronósticos, el GBP ejecutó nuestro stop loss y perdimos 880 USD. No siempre se gana en este mercado, y consideramos extremadamente peligroso el participar en estos momentos.

Inversión Forex - GBP/USD - Oportunidad

Una nueva semana está a punto de comenzar, y vemos que el mercado del Dólar con el Euro está bastante complicado a nuestro entender. Vemos que el Euro sigue imparable, y nuestros indicadores y análisis no nos están dando mayor confianza por el exceso del precio. Vemos una señal de peligro muy grande en estos momentos, de ahí nuestra recomendación de no entrar por el momento

Sin embargo, podemos ver un mercado que siempre nos ha gustado mucho que es el de la Libra de Gran Bretaña (GBP) y el Dólar de los Estados Unidos (USD).

Análisis Fundamental

Al final de la jornada del Viernes pasado, vimos como el Euro iba subiendo, ante un Dólar muy débil. Sin embargo no sucedió lo mismo con la GBP, continuando su retroceso hasta el final de la jornada.

Este desfase se puede corregir a primeras horas de la jornada de este lunes o quizás el inicio de una tendencia bajista que puede desencadenar en un fortalecimiento del Dólar ‘ que vemos todavía lejano.


Análisis Técnico

Vemos claramente que todos nuestros principales indicadores técnicos, desde el estocástico, RSI y por supuesto el de Momentum indican una continuación de la tendencia a la baja, alcanzando mínimos.

Ahora, podemos ver claramente que el precio está en la parte inferior del canal alcista, como muestra la figura. Este canal, que debiera ser una fuerte resistencia podría hacer rebotar el precio hacia arriba, encontrándonos con la siguiente situación: Indicadores técnico con espacio para dar una fuerte señal de compra, desfase con el Euro dando mayor fuerza a la subida y un gran espacio para subir al menos unos 200 pips.


Por lo tanto, nuestra recomendación es ir largo con la GBP al momento de producirse un rebote en el precio, si atraviesa el canal, espera para confirmar el cambio de tendencia.

Mi inversión forex - Marzo 9 - No operar!!

La semana pasada el Euro siguió marcando records frente al Dólar, hasta el punto de alcanzar el precio de 1,5459. El Euro ha subido constantemente desde el 7 de Febrero del 2008.

Análisis Fundamental

La economía norteamericana está preocupando a los economistas cada vez más y es indiscutible la desaceleración de ésta. Hablar de recesión puede escuchar en cada esquina y cada nuevo dato económico que es anunciado hace sentir que el fantasma de la recesión cada vez es más real.

Nuevas bajas de interés por parte de la FED se ven en el horizonte, siendo el rango esperado entre 0,5 ó 0,75. Mientras el Banco Central Europeo no planea hacer una rebaja del interés por el momento, debido a presiones internacionales, por lo tanto se espera mantener una tasa del 4%.

Antes del Viernes 6 de Marzo podíamos esperar una seguidilla de nuevas bajas en el Dólar, nuestra recomendación de ir largo con el Euro era incuestionable y podemos decir que el premio recibido ha sido lucrativo.

Sin embargo, cuando esperábamos la noticia de los Payrolls de los Estados Unidos, que de por sí, se esperaba un 5%, siendo mejor de lo esperado en un 4,8% nos daba la impresión de que fue un buen aliciente. Pero si entramos en detalle, en vez de subir la cantidad de empleos (puestos de trabajo), bajó en 63.000 puestos de trabajo. No nos queda otra interpretación de una contracción del mercado laboral (menos empleos y menos personas buscando trabajo), además, al entrar en detalle, al ver los puestos de trabajos creados y perdidos nos da una visión más pesimista: Las bajas en los empleos como construcción, comercio y subida en 38.000 empleos del gobierno, nos obliga a pensar que la crisis ya está instalada. Sólo de imaginar que el gobierno no hubiera creado 38.000 empleos hubiera habido una reducción sobre los 100.000 empleos… la histeria hubiera sacudido al mundo!.

Pero qué es lo que sucedió?? El Dólar ganó terreno…

Llegando a bajar más de 100 pips desde su máximo, para cerrar la semana en los 1,5353. Una noticia que debiera haber hecho bajar aún más el Dólar dio como resultado una subida de éste, no lleva a la conclusión que el mercado está conciente de que el Dólar está muy bajo, que no hay espacio para devaluarse más…




Análisis Técnico

Extremadamente resumido, opinamos que el Euro mantiene su tendencia alcista… técnicamente debiera subir!.


Pensamos que hay que abstenerse de transar en este mercado por el momento, hasta que tengamos más datos y ver como reaccionar el mercado frente nuevas noticias.

Mi Inversión Forex - Marzo 3 - Nuevo escenario

La semana que está a punto de terminar podemos resumirla en una sola palabra: "Record".
El Dólar Americano ha tenido una baja histórica frente al Euro. Todo esto gatillado por el anuncio de la FED (Reserva Federal de USA) que mantendrá una política de expansión monetaria reduciendo la tasa de interés. El Dólar cayó un 2,4% en esta semana, rompiendo el techo histórico de los 1,5000, alcanzando un precio sobre los 1,5235, cerrando en 1,5179.

Podemos felicitarnos en que esta subida la contemplamos y pudimos capitalizarla en exitosas operaciones, pero en esta nueva semana, tenemos que hacer nuevamente nuestro análisis y definir nuestras estrategias.

Análisis Fundamental

Es un hecho que la FED seguirá rebajando la tasa de interés en los USA, por lo tanto, la posibilidad real de un continuo debilitamiento del Dólar frente al Euro seguirá. Según importantes analistas del mercado, como Merrill Lynch & Co., piensan que el Dólar podría alcanzar dentro de Marzo los 1,5700 (sobre los 1,5500 que nosotros pensamos).

Esta nueva semana vendrá acompañada de nuevos e importantes anuncios como los indicadores de manufactura de los Estados Unidos, como datos del desempleo. No es sorpresa que se esperan malos resultados para estos indicadores, por lo tanto pensamos que no tendrán mucha influencia en la tendencia actual del Dólar excepto el indicador sobre el desempleo de los Estados Unidos que se dará este Viernes (indicador que se entrega el primer Viernes de cada mes). Este indicador será extremadamente relevante porque podría indicar una situación de recesión en los Estados Unidos haciendo un choque total en los mercado bursátiles y especialmente para el mercado del Euro v/s Dólar el detonante de una gran devaluación y en consecuencia, una acentuación en la tendencia alcista del Euro.

Si estos indicadores muestran alguna sorpresa, tendríamos que replantear nuestra visión de una baja del Dólar, y quizás se pueda dar una cierta recuperación devolviéndolo bajo los 1,5000.
Sobre la tasa de interés de la FED, se apuesta por un recorte de hasta 50 puntos para Marzo 18, pensamos que este valor está internalizado parcialmente en el precio, claro está que para el 18 de Marzo sigue un largo trecho.

Por otro lado, Europa no muestra señales de un cambio de tasas en el BCE (Banco Central Europeo) al 4%, manteniendo su primer interés de tener la inflación controlada.
Por lo tanto, según nuestro análisis fundamental, el mercado muestra una indecisión, que a más tardar este Viernes debiera terminar. Si los datos del desempleo de los USA son buenos, es posible que los temores de una recesión disminuyan y con esto una revaluación del Dólar debiera seguir la caída del Dólar Americano, pero si son malos, vemos una posible caída del Dólar, pagando por un Euro más de 1,5500.


Análisis Técnico

Luego de roto la resistencia de los 1,5000 el precio del Euro entra en terreno desconocido, donde no conocemos sus líneas de resistencia ni de soporte, o al menos, tenemos nuevas líneas – por lo tanto no tan fuertes.

Nuestros indicadores técnicos como RSI, MACD, Estocásticos muestran una tendencia a la baja, sin embargo el precio de mercado muestra una indecisión generando una divergencia entre los indicadores técnicos y el precio.

Por otro lado, vemos que el indicador estocástico muestra un pronto cruce de sus curvas anunciando el fin de la indecisión del mercado.

Por lo tanto, según nuestro análisis técnico tenemos una indecisión del mercado y divergencia entre los indicadores que debiera desencadenar en una confirmación de tendencia al alza, haciendo que el precio del Euro suba fuertemente como lo hizo durante esta semana, o en caso contrario, una fuerte baja del precio confirmaría lo que muestran los indicadores técnicos.
Como siempre, el mercado tomará su tiempo para definir en qué dirección tomará, y por supuesto será acompañada por un hecho fundamental (ver análisis fundamental más arriba).
Nosotros recomendamos esperar a la definición del mercado. Si el precio del Euro baja los 1,5100 – confirmaría un cambio de tendencia a la baja, donde recomendamos entrar corto, al menos hasta los 1,5000. Pero si sube y acompañado por un cruce de curvas estocásticas recomendamos ir largo inmediatamente, porque la siguiente parada sería de varios cientos de pips más arriba.