Mi Inversión Forex - Cierre de Mes

El Dólar ha cerrado el mes de Agosto con su mayor alza desde 1999. Más de 900 pips ha retrocedido el Euro frente al Dólar. Las razones fundamentales de esta alza del Dólar son dos: Caída del precio del Petróleo y fortalecimiento de la economía norteamericana.

Análisis Fundamental

Como lo mencionamos anteriormente la situación económica Europea presenta debilidades cada vez mayores. En otras palabras, la economía en la zona Euro está en el medio de la tormenta, mientras que la economía de los Estados Unidos está presentando claros indicios de que la crisis va quedando atrás. Todo esto se debiera reflejar en los indicadores de empleo que se van a entregar este Viernes (non farm payrols). Si el indicador de empleo de los Estados Unidos presenta buenos resultados (ver http://www.cursos-forex.com/Calendario_economico.html seleccionando la fecha Viernes 5 de Septiembre) podríamos decir que la recesión en los Estados Unidos está quedando definitivamente atrás. Dando pie a un fortalecimiento del Dólar frente al Euro de consideraciones, que fácilmente lo podría llevar bajo los 1,4000.

Este fortalecimiento del Dólar debiera estar acompañado con una del precio del petróleo, debido a la alta correlación que tienen ambos. Tome nota que el precio del petróleo presenta una estacionalidad, y ahora que el verano en el hemisferio norte está terminando (en invierno aumenta la demanda, por lo tanto el precio) quizás el retroceso del precio del petróleo no sea tan rápido como todos esperan.

Por análisis fundamental mantenemos nuestra proyección de un fortalecimiento del Dólar. Por lo tanto recomendamos ir corto en el mercado Forex EUR/USD.

Análisis Técnico

El precio del Euro una vez sobrepasado la tendencia de aceleración a la baja entró a una etapa de congestión, mostrando una resistencia cerca de los 1,4800 y un soporte cercano a los 1,5500.
Todavía el precio del EUR frente al Dólar no ha tocado la línea de tendencia principal. Una vez que la toque es muy posible que envíe el precio fuertemente hacia abajo, y pensamos que es posible que se genere una nueva línea de aceleración a la baja. Todo esto lo podemos apreciar en la siguiente figura.



Sobre los indicadores técnicos, como lo mencionamos anteriormente, no son muy útiles cuando el precio está en tendencia. Sin embargo, debido a la ruptura de la línea de tendencia de aceleración anterior podemos apreciar que los indicadores financieros han dejado la zona de sobreventa dando espacio a una nueva bajada más pronunciada.

Por análisis técnico podemos decir que si el precio rebota en la línea de tendencia principal hay que ir corto fuerte y si la sobrepasa esperar para ver la nueva dirección que puede tomar el precio.

Mi Inversión Forex - 24 Agosto - Choque Inminente

Tal como lo indicamos la semana pasada era muy probable que se produzca un ajusten en el mercado FOREX EURUSD permitiendo que el Euro recupere terreno y este ajuste permitió al Euro avanzar hasta los 1,4900, rebotando y cerrando un en los 1,4793.
El Dólar ha ganado cerca de un 8% con respecto al Euro desde su máximo en los 1,6038, mientras que el petróleo ha retrocedido cerca de un 22% desde los 147 el barril para cerrar en los 114 el barril.

Análisis Fundamental

La correlación entre el Petróleo y el Dólar una vez más han sacudido al mercado. Se pudo apreciar este Jueves cómo al avanzar fuertemente el petróleo el Euro hacía lo mismo subiendo hasta los 1,4900.

Dentro de la semana, al escuchar al presidente de la FED Ben S. Bernanke, podemos comprobar que estamos entrando a un terreno incierto, al señalar que las expectativas inflacionarios son inciertas. Un Dólar estable junto una baja en los precios de los productos (commodities) reducen la presión inflacionario en los Estados Unidos sin duda, pero nadie puede asegurar esta tendencia…

Indicadores económicos norteamericanos no muestran una mejoría relevante, y se puede apreciar que los indicadores de la venta de viviendas en los Estados Unidos se mantiene en una zona insatisfactoria (tome nota que si este indicador muestra mejoría sería un indicador de que la recesión en los Estados Unidos ha terminada y entraríamos a un nuevo escenario completamente).

En la zona Euro los indicadores económicos como las predicciones muestran una debilidad de la economía, por lo tanto podemos decir que las expectativas económicas en la zona Euro se mantienen igual que la semana pasada.

Análisis Técnico

Como lo señalamos anteriormente, era muy posible que se de un ajuste en el mercado FOREX EUR/USD, y pudimos ver como el Euro rompe la línea de aceleración. Ahora, el precio del Euro se debe enfrenta a la línea de tendencia principal (color marrón) y el resultado de este choque debiera indicar la dirección del Euro.



Nuestros indicadores técnicos, que no son muy útiles cuando el precio está en tendencia, sin embargo siempre recomendamos mirarlos, nos señala que han dejado la zona de sobreventa abriendo camino para una nueva baja. Como muestra en la figura anterior, podemos ver el indicador estocástico con pendiente positiva ya fuera de la zona de sobreventa.

Por análisis fundamental podemos ver un grado de incertidumbre, que seguramente se debiera resolver con los indicadores inflacionarios en la zona norteamericana como la zona Euro, y sobre todo con los resultados de la situación del empleo de los Estados Unidos el primer viernes de septiembre. Mientras que nuestro análisis técnico indica que el Euro debiera enfrentarse a la línea de tendencia principal. Si no logra cruzarla recomendamos ir corto.

Mi Inversión Forex - Dólar en tendencia alcista!!

Todos hemos podido apreciar cómo el Dólar y el Petróleo han mantenido su correlación. Retrocediendo el petróleo más de 20% desde su máximo, y el Dólar fortalecido es un 10% desde su mínimo con respecto al EURO.

Análisis Fundamental

Los indicadores de la economía norteamericana siguen entregando valores mixtos, siendo los resultados de indicadores negativos significativos como el de viviendas que marcó un mínimo en 17 años, haciéndonos pensar que la causa de la crisis económica en Norteamérica no está completamente superada.

Por otro lado la zona EURO sigue mostrando indicadores en ROJO sumándose el Reino Unido que bordea una situación recesiva. Más que una opinión, es un hecho que la crisis inmobiliaria ya está en Europa.

La baja del petróleo entrega un cierto margen de maniobra para que el Banco Europeo pueda bajar la tasa.

Por lo tanto, por análisis fundamental mantenemos una recuperación del dólar frente al Euro. Por lo tanto, en el mercado FOREX EUR/USD recomendamos ir corto.

Análisis Técnico

La caída del Euro ha sido rápida, mejor dicho, meteórica manteniendo 5 semanas de baja consecutiva.

Podemos apreciar en el análisis chartístico que el precio del Euro está dentro de una línea de tendencia a la baja en aceleración. Y es posible que haya un ajuste hacia la línea de tendencia a la baja principal.



Todos los indicadores técnicos indican sobre venta, aunque los indicadores técnicos no son muy confiables cuando el precio está en tendencia como es nuestro caso, pensamos que son indicios que se pueda producir un ajuste.

De todas maneras se mantiene la previsión de ir corto en el mercado FOREX EUR/USD

Mi Inversión Forex - 02 de Agosto - Un hermoso canal...

Una nueva semana está por comenzar y vemos con agrado como nuestros análisis han sido acertados. Siempre conservando la mesura, cautela y disciplina creemos merecido el felicitarnos ante los éxitos de nuestras operaciones recientes.
Como ya lo hemos mencionado varias veces, todos nuestros análisis tienen una consideración temporal diaria a semanal, por lo tanto no recomendamos operaciones intraday.

Bueno, volviendo a nuestro mercado Forex favorito, que es el EUR/USD podemos apreciar que el precio está dentro de un hermoso canal descendente, lo que nos aventura a tomar posiciones.

Junto con lo anterior dos noticias sacudieron al mercado forex EUR/USD: una que fue la pérdida de empleos menor a la esperada en los Estados Unidos y otra mala noticia para la economía en la zona Euro, esta vez de Alemania donde el indicador de ventas de retail (detalle), importante indicador para medir el consumo, bajó más de lo esperado (1,4%).

Análisis Fundamental

A pesar del resultado de los non-farm-payroll mejores de lo esperado, el indicador de desempleo de la economía norteamericana fue peor de lo esperado. No hay duda que la economía norteamericana está presentando indicadores mixtos, siendo cada vez las sorpresas positivas mejores que las sorpresas negativas. Y tampoco se puede desconocer que las noticias provenientes de la zona Euro son cada vez peores, es decir, los indicadores económicos negativos se van viendo cada vez más.

El petróleo continuó con su baja para rebotar en la zona de los 120 Dólares, cerrando esta semana en los 125 Dólares el barril. El precio cerró al alza, sin embargo pensamos que la tendencia al alza ha terminado. Un completo análisis fue realizada en el siguiente enlace por un alumno de uno de nuestros auspiciadotes Cursos de Forex. En el cual indica que es muy posible que el petróleo siga bajando.

El nivel de empleo en la economía norteamericana seguramente pasará a ser el foco de importancia para medir la recuperación – los indicadores entregaron un nivel de desempleo del 5,7% cuando se esperaba un 5,6%. Esto nos hace pensar que la FED no estaría pronto a subir las tasas.

Por otro lado, Europa, con la baja del petróleo reduce su presión inflacionaria, más indicadores económicos negativos nos da a pensar que la zona Euro debiera mantener la tasa de interés.

Por análisis fundamental pensamos que el Dólar debiera seguir fortaleciéndose y cada alza que de el Euro es de esperar un rebote.

Análisis Técnico

El precio del Euro está dentro de un hermoso canal descendente y el precio cerró junto en el medio de éste. Técnicamente hablando el precio debiera subir en las primeras jornadas de la semana no debiendo sobrepasar los 1,5680. Es de esperar que una vez toque la parte superior del canal el precio debiera bajar. Seguramente la próxima parada a la baja debiera ser los 1,5350. Luego de superada podría el precio llegar fácilmente a los 1,5000 (Pero es para más adelante).