Mi Inversión Forex - Fuerte Tentación - Análisis EURUSD Marzo 25

Una nueva semana está pronta a comenzar y espero que hayan tenido grandes ganancias con nuestras recomendaciones.

Esta semana fue Grecia nuevamente la que ha dado la mayor cantidad de noticias al recibir el primer tramo de ayuda y el mercado ha tomado como positivos los esfuerzos del gobierno griego, logrando que Euro se haya subido levemente para cerrar la semana en los 1,3268 USD.

Análisis Fundamental

No hay duda que se ve una Europa más unida y sobretodo más ordenada, y en recesión. Recesión que está dando sus primero coletazos, siendo el primero y más importante China, que se ha visto con un menor crecimiento y con niveles de producción bajo lo esperado. Los indicadores como las expectativas económicas de la zona Euro no son buenos, pero sí se ve un cierto poder político y una cierta dirección y cohesión para poder regular y estimular la economía para su recuperación.

Por el otro lado del Atlántico se tiene que el mercado laboral sigue dando buenas señales, esta vez la solicitudes por desempleo fueron mejor de las esperadas, sin embargo el sector inmobiliario sigue sin dar señales de recuperación. Esto último nos da fuertes dudas del real estado de la economía norteamericana. La FED por otro lado, piensa o nos da a entender que la economía está por un buen punto y con esto se habla de que la política económica prontamente debiera de modificarse, aunque se ve lejos una posible subida de la tasa de interés.

Por análisis fundamental pensamos que es difícil saber la dirección del precio del Euro

Análisis Técnico

Nuestro análisis chartístico indica claramente que el precio del euro está en una tendencia positiva y que se produjo un rompimiento la semana pasada. Nuestros indicadores técnicos dan señales mixtas, por un lado el indicador estocástico nos dice claramente a que el precio debiera tener una corrección, sin embargo el indicador RSI presenta una pendiente positivo y lejos de la zona de sobrecompra. Lo anterior se puede ver en la siguiente figura:

Conclusión

Nos es difícil dar una predicción para esta semana, aunque nuestros buenos resultados nos tientan para entrar al mercado, vemos que nuestros indicadores como análisis dan señales mixtas y poco claras. Nosotros nos mantendremos afuera.

Mi Inversión Forex - Fuerzas Contrarias - Análisis EURUSD Marzo 17

Una nueva semana está por comenzar y podemos ver que el panorama sobre la dirección del Euro se va poniendo cada vez más compleja. La precaución y poder ver claramente a largo plazo donde se debiera situar el Euro está dentro de nuestras principales prioridades. La causa es la misma que la de nuestra recomendación de la semana pasada que es un alto nivel de incertidumbre que se refleja en una variación semanal casi despreciable.

Análisis Fundamental

El Euro logró cerrar la semana al alza en un 0,4%, cerrando a un precio de $1,3175 USD (alrededor de 20 pips sobre el precio de cierre de la semana pasada). Las noticias de esta semana han sido opacadas por los rumores y estos rumores vienen de la zona norteamericana. Se comenta fuertemente que el 2013 los Estados Unidos debieran subir la tasa de interés en vez de los anunciado para el 2014 y con esto aumentando la posibilidad de que la FED NO compre más deuda norteamericana. Todo acompañado por buenos datos económicos durante esta semana, principalmente las solicitudes de desempleo que estuvieron en un mínimo de 4 años (periodo pre-crisis). Del mismo modo de las buenas noticias se rumorea que es sólo una calma antes de la tormenta, esto se debe a que los recortes que el gobierno de Obama tiene que hacer, junto con una subida de impuestos más la mala situación económica Europea se va a transformar en una recesión inevitable. Estas dos fuentes de apreciación del futuro económico cercano son fuerzas contrarias que se ha traducido en que el Euro haya tenido una variación despreciable.

Por la zona Europea las noticias no han sido lo suficientemente relevantes para que hayan afectado al mercado, tenemos una semana de continuidad sobre las medidas tomadas por el gobierno griego junto con las elecciones francesas que al parecer Zarkozy tendría posibilidades de ser reelegido.
Por análisis fundamental mantenemos nuestro nivel de incertidumbre.

Análisis Técnicamente

Técnicamente tenemos un evento muy importante que es que el precio cerró muy cerca del máximo de la última jornada diaria. Esto es una clara señal de que el precio debiera ir al alza en la próxima jornada. Nuestro análisis chartístico muestra que el precio está es un canal a la baja, pero en la parte superior (y quizás ya lo haya perforado). Por otro lado, nuestros indicadores entrada dan una clara señal de que el precio está en una etapa alcista. Todo lo anterior se puede ver en la siguiente figura:

Por análisis técnico todo indica que el precio debiera subir, la confirmación sería a que el precio abra al alza. Si esto ocurre tenemos indicadores, más análisis chartístico (rompimiento de resistencia superior del canal), más indicadores técnicos dando señal de entrada; la combinación perfecta para ir largo.

Conclusión

Nuestro análisis fundamental no da claras señales para dónde debiera ir el Euro, sin embargo nuestro análisis técnico recomienda ir largo una vez observada la apertura del mercado este día lunes. Nosotros nos mantendremos afuera, debido a que nos gusta operar cuando todos nuestros tipos de análisis entregan la misma señal. Ahora, bajo su propia discreción, si quieren hacer trading, recomendamos ir largo una vez confirmado que el precio definitivamente rompió la resistencia del canal superior. Que tengan un buen trading.

Mi Inversión Forex - Recomendamos precaución - Análisis EURUSD Marzo 03

Una nueva semana se Marzo está por comenzar y esperamos que hayan tenido ganancias sustanciosas con nuestras recomendaciones. Como siempre, reiteramos que la prudencia y un buen análisis son buenas compañeras a la hora de hacer trading.

El Euro perdió terreno frente al Dólar, tal como lo habíamos señalado, cerrando a un precio de  $1,3123 USD. Esto se debe a las buenas noticias que está entregando la zona norteamericana, sobre todo a nivel de empleo, donde la creación de trabajo sigue siendo sostenida y sustancial. Esta vez sobre 200.000 nuevos puestos de trabajo y en su inmensa mayoría privados, ya que el estado norteamericano está empleando medidas de austeridad y estas incluyen la reducción de la demanda laboral estatal.

Análisis Fundamental

La zona Euro estuvo marcada de noticias sobre Grecia, sobre todo a que pudo atraer suficientes inversionistas para poder canjear su deuda y con esto poder avanzar en su rescate. Pero le quedan dolorosas medidas a emplear y Europa toma con cautela el desenlace de este rescate. La otra noticia de la zona Europea fue su contracción trimestral en un 0,3% marcando una señal de desconfianza y de empeoramiento.

Por el lado norteamericano, los datos del empleo, que si bien no variaron en la tasa de desempleo, a pesar de la creación de 227.000 nuevos puestos de trabajo, debido a que más personas entraron a buscar trabajo. Lo que produjo este dato fue que el número de empleados aumentara. Ya es el tercer mes consecutivo que la creación de empleo en la zona norteamericana es considerable y ya se puede de hablar de tendencia. Esta tendencia debiera hacer revisar a la FED de su política de estímulo y quizás con esto una posible, pero lejana en estos momentos, subida de tasa de interés.

Finalmente, se puede ver en otros mercados Forex que el Dólar se está apreciando frente a la gran mayoría de todos sus pares.

Por análisis fundamental, mantenemos nuestra recomendación de ir corto en el mercado forex EURUSD.

Análisis Técnico

 Nuestro análisis técnico no nos da grandes luces para poder predecir lo que viene esta semana. Por un lado, nuestro análisis chartístico nos indicó que el precio perforó la línea de tendencia alza (que estaba canalizada – ver nuestro análisis anterior), para entrar en una tendencia a la baja, pero parece más bien plana. Por el otro lado tenemos que nuestros indicadores técnicos dan señales contradictorias. El indicar estocástico dice que el precio debiera estar en una tendencia al alza, pero por otro lado, nuestro indicador RSI cuenta con una pendiente negativa, que indica cualquier cosa menos un alza. Lo anterior se puede ver en la siguiente figura.

Conclusión

Si bien nuestro análisis fundamental considera que hay que ir corto con el Dólar, nuestro análisis técnico no nos da señales de dirección. Pensamos que es recomendable entrar al mercado si el Euro baja de los 1,3000 USD. Si no, esperar a nuevos acontecimientos y un nuevo análisis. Aconsejamos aumentar el nivel de cautela.

Mi Inversión Forex - El Euro a la baja - Análisis EURUSD Marzo 03

Después de un pequeño descanso, hemos vuelto con nuestros análisis. Muchas cosas han sucedido en estas últimas dos semanas: desde algunas sugerencias para que Grecia deje al zona Euro, ya Europa como tendencia en medio de una recesión, sosteniéndose siempre a través de Alemania, la economía norteamericana dando señales de recuperación, pero sin lograr un despegue sustancial que la aleje definitivamente de la crisis y China, que siempre hay que tenerla en cuenta, dando señales de una menor demanda de productos para manufactura que se debe entender como una desaceleración de su economía – cosa que se le atribuye a la situación Europea. Todo lo anterior ha hecho que el Euro haya cerrada las últimas jornadas con grandes pérdidas cerrando a un precio de 1,3198 USD.


Análisis Fundamental

Bernake sacudió los mercados, pero el que hizo el terremoto fue el Banco Central Europeo después de su anuncio de inyección de liquidez no pudiera convencer a los inversores de que la crisis está bajo control. Aún más, el récord de financiación de 800 instituciones financieras Europeas por parte del Banco Central Europeo dio como señal que sin la intervención de él mismo, todo el sistema financiero europeo caería. Por otro lado Bernake, el presidente de la FED norteamericana, hizo comentarios de que al parecer no sería necesario una tercera ronda de compra de deuda, dando a entender al mercado que la economía norteamericana va por buen camino y que los estímulos extras ya no debieran ser necesario. Hay que notar que la tasa de interés norteamericana no puede bajar más, está en un 0,25% anual, mientras que la Europea está al 1% anual.

Según nuestro análisis fundamental de esta semana, damos la recomendación de ir corto en el mercado EURUSD.

Análisis Técnico

A través de nuestro análisis chartístico podemos decir que el precio ha estado dentro de un canal ascendente, y que este Viernes 02 de Marzo se produjo una ruptura de este canal, por lo tanto se da a entender que el precio debiera bajar.

Un segundo elemento a considerar es que el precio de cierre de la jornada del día Viernes fue muy cerca del mínimo, que se toma según la teoría de las velas japonesas como una clara señal que la siguiente jornada debiera ir a la baja.

Por otro lado, nuestros indicadores técnicos dan señal de continuación de tendencia a la baja, sin entrar en la zona de sobreventa, dando a entender que todavía hay espacio para seguir bajando.

Un cuarto elemento, pero no menos importante, es que el precio está lejos de los soportes naturales como es el 1,3000 USD. Todavía le quedan cerca de 200 pips para llegar a él.

Todo lo anterior se puede ver en nuestro siguiente figura.

Conclusión

Vemos claramente, por análisis técnico como fundamental que el precio debiera ir a la baja. Recomendamos ir corto a primera hora. Si el precio llega a los 1,3000 USD esperar a ver si hay rebote o ruptura. Si el precio baja de los 1,3000 USD recomendamos ir corto nuevamente. Que tengan un buen trade.

Mi Inversión Forex - Hombro-Cabeza-Hombro - Análisis EURUSD Febrero 18

Un mercado plano, con pequeñas variaciones, ideal para hacer posiciones de unas cuantas decenas de pips. Una semana que se puede resumir en “Grecia”. Todo ha sido Grecia y su rescate, y los intentos del Banco Central Europeo de blindar la zona económica frente a las eventualidades (que Grecia caiga en Default, y que salga del Euro). Una semana en que el Euro ha cerrado en los 1,3143 USD frente  a los 1,3197 USD de la semana anterior. Una semana que no es otra que la continuación de la semana anterior….

Análisis Fundamental

Grecia, Grecia tiene “aprobado” su rescate por unos 130.000 millones de Euros, pero es posible que necesite más como es posible que no se lo den. Europa es muy escéptica a Grecia, han sido muchos los acuerdos no respetados y las promesas no cumplidas; y todo este tiempo el Banco Central Europeo no ha hecho otras cosa si no que blindar la zona Euro para evitar una escalada frente a lo que puede suceder con Grecia. Y el mercado lo tiene asimilado, o parte asimilado, a nuestro entender, ya que las noticas no han podido sacudir al mercado EURUSD. Tampoco la posible baja calificativa de varias economías europeas como la Italiana, Portuguesa, Española, Austriaca y Francesa por parte de Moodys. Sin embargo, podemos ver que hay indicios de que hay una cierta estabilización por parte de Europa, principalmente con los indicadores de percepción económica que han sido mejor de lo esperado, principalmente el Alemán.

Por el otro lado del atlántico, las buenas noticias siguen llegando y sobre todo con la mejora del mercado laboral. Donde las solicitudes por desempleo han resultado mejor de lo esperado. Sin embargo el mercado inmobiliario no logra despegar, que cuando esto suceda podremos decir con seguridad que la crisis se ha dado por terminada (al menos en los USA).

Por análisis fundamental seguimos con la misma posición que la semana anterior, es decir que por ahora el mercado está en equilibrio pero a mediano y largo plazo el Dólar debiera fortalecerse frente al Euro

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Análisis Técnico

Una figura muy importante se puede estar dando que es la famosa figura del Hombro-Cabeza-Hombro. En estos momentos podríamos estar en el comienzo del segundo hombro. Es decir, que si estamos en lo correcto, el precio del Euro debiera bajar nuevamente hasta sus mínimos anuales, es decir cerca de los 1,2300 USD. 

Por otro lado, nuestros indicadores técnicos nos dicen que el precio debiera subir, aunque los indicadores no están en la zona en que pueden dar señal, pero a la vez los indicadores van de la mano con nuestro análisis chartístico de la formación de un Hombro-Cabeza-Hombro. Ver la siguiente figura:

Por análisis técnico pensamos que el precio del Euro debiera subir para completar el hombro, para luego bajar y con esto entrar en una tendencia a la baja.

Conclusión

Seguimos manteniendo nuestra recomendación de la semana pasada, es decir no entrar en el mercado, o si quieren entrar esperar rebotes por unas cuantas docenas de pips, ya que el mercado está en una tendencia plana. Ahora, si el precio logra bajar de los 1,3000 USD recomendamos ir fuerte corto, porque se estaría cumpliendo el Hombro-Cabeza-Hombro. Que tengan un buen trade!

Mi Inversión Forex - Mejores perspectivas - Análisis EURUSD Febrero 12

Una nueva semana está pronta a comenzar y la indecision del Mercado sigue latente. Con un Euro que cierra en los 1,3197 USD ganando un 0,3%, y con noticias como la continuación de los política monetaria del BCE manteniendo la tasa de interes, más noticias contradictorias sobre el acuerdo entre Grecia y Europa, podemos decir que el Mercado EURUSD sigue en su tendencia plana.

Análisis Fundamental

Los ojos están puestos en Grecia, y si bien se ha dicho que un acuerdo está a punto de concretarse, al otro día aparece que este acuerdo se aleja, pero el Mercado sigue apostando a que este acuerdo se va a concretar. Ahora, la pregunta es la relevancia de un resultado ya sea de acuerdo o desacuerdo puede influir en el Euro para tomar una tendencia determinada. Se puede analizar el acontecimiento de este modo, si se llega a concretar un acuerdo el Mercado lo debiera tomar a que Europa puede manejar crisis y que desde el centro o el corazón de la comunidad europea sigue habiendo una expansión a pesar de las tensiones y problemas. Ahora si no forma un acuerdo, es muy posible que Grecia salga de la moneda común cuyo efecto se nos hace impredecible.

Importantes noticias como la mantención de la tasa de interés en la zona Euro y la baja de requerimientos de garantía para acceder al crédito por parte del Banco Central Europeo dan señales de una cierta estabilización de la situación económica. Todas noticias positivas que debieran fortalecer al Euro.
Al otro lado del Atlántico vemos que la situación económica norteamericana sigue mejorando, como solicitudes de desempleo han bajado más de lo esperado; pero no cabe duda que esta semana Europa ha sido el centro de las noticias.

Por último, podemos decir que la situación económica tanto norteamericana como Europea están dando señales positivas y que esto se traduce en una menor volatilidad, dando explicación a la tendencia plana.

 Análisis Técnico

Podemos ver que esta semana el precio del Euro se mantuvo en su tendencia plana, y a través de nuestro análisis chartístico podemos decir que no ha sucedido gran cosa. EL precio no se ha alejado de los 1,3000 USD y tampoco acercado. Nos llama la atención que la última jornada haya terminado a la baja, pero lejos del mínimo. Esto nos indica que el precio sigue sin tendencia (o tendencia plana). Por otro lado, nuestros indicadores técnicos, en especial el indicador estocástico nos da señal de venta, y junto al indicador RSI que presenta una clara pendiente negativa (aunque fuera de la zona de sobrecompra), también nos da una señal de que el precio debiera bajar. Lo anterior se ve en la siguiente figura:

En resumen, por nuestro análisis técnico, tenemos que nuestro análisis de curvas y gráficos no hay ninguna señal clara para dónde debiera ir el precio, sin embargo nuestros indicadores técnico entregan que el precio debiera bajar.

Conclusión

Tenemos para esta semana algo bastante interesante, por una lado nuestro análisis técnico nos dice que sus indicadores dan señal de ir corto, el análisis chartístico nos dice que hay una tendencia plana y nuestro análisis fundamental nos indica que hay una escasa volatilidad debido a los signos de estabilidad de ambas economías (Europa y USA). Como la semana pasada, mantenemos la misma recomendación. Ahora, si alguien quiere hacer trading recomendamos moverse en una banda de precios, esperar algún rebote si el precio de acerca de los 1,3000 USD y a la baja si el precio rebota en los 1,3250 USD – todo esto bajo su propia discreción, nosotros nos mantendremos afuera ya que preferimos hacer operaciones cuando el Mercado está en tendencia.

Mi Inversión Forex - Tendencia Plana - Análisis EURUSD Febrero 04

El Euro cierra esta primera semana de febrero en los 1,3158 USD, cediendo terreno frente al Dólar en unas cuantas docenas de pips, que se traduce en una escasa variación. Podemos observar también que durante esta semana el precio del Euro se mantuvo estable, sin altas subidas ni fuertes bajadas. Nosotros entendemos que el Euro ha entrado en una fase plana acorde con nuestra recomendación de no entrar a operar.

Análisis Fundamental

No cabe duda que la noticia más importante de esta semana fue la entrega de los datos del empleo de la economía norteamericana, los nonfarm-payroll (evolución del empleo sin contar el sector agrícola). Los resultados en Enero fueron mejores de lo esperado, creándose 243.000 puestos de trabajo, mientras el mercado esperaba cerca de los 160.000 puestos de trabajo. Situando la tasa de desempleo en el 8,3% (en Diciembre era del 8,5%). Siendo el sector privado el gran creador de empleo, y ya llevando varios meses la creación de empleo superando las expectativas, nos da una señal tranquilizadora que los Estados Unidos están alejándose de un recesión y con esto se abre la posibilidad de que para el 2012 se contemple el subir el tipo de interés, que hoy en los Estados Unidos es casi 0, y con esto fortalecer el Dólar (De hecho varios oficiales de la FED hablan de una posible subida del tipo de interés para el 2012).

Por el lado Europeo tenemos por la prensa que un acuerdo entre Grecia y sus acreedores ha avanzado, inclusive se comenta que durante la semana se debiera hacer público el acuerdo. Sin embargo son noticias que ya hemos escuchado y que no se han materializado. Cabe notar que el “perdonazo” a la economía griega sería del orden del 50% de su deuda. Pensamos que esta es la principal razón de que el Euro se mantenga a la baja. La otra noticia de relevancia durante la semana, fue la del día 30 de Enero sobre el acuerdo global Europeo con el objetivo de reforzar la disciplina fiscal, junto con la definición del monto de rescate permanente que es del orden de los 500.000 millones de Euros. Consideramos que lo más relevante está por pasar en la zona Euro que es la conferencia de prensa del Banco Central Europeo, donde explicará su visión de la situación económica Europea (Jueves 09 de Febrero).

Por análisis fundamental pensamos que estamos en una etapa de espera y recomendamos mantenerse al margen de las operaciones.

Análisis Técnico

Técnicamente ha sucedido muy poco, el precio ha rebotado levemente cada vez que se acercaba a los 1,3000 USD. Siendo el mínimo semana los 1,3020 USD.  El máximo estuvo muy cerca a su precio de apertura o cuál nos da una tendencia plana que ha intentado tímidamente tantear el soporte de los 1,3000 USD.

Nuestros indicadores técnicos tampoco entregan una señal clara para dónde debiera ir el precio del Euro con respecto al Dólar. Lo anterior se muestra en nuestra siguiente figura:

Conclusión

Tanto nuestro análisis fundamental como técnico nos indica que no hay señales clara para dónde debiera ir el precio del Euro. Las perspectivas económicas de la zona norteamericana son superiores a la de la zona Euro, pero al menos para esta semana pensamos que no es recomendable operar hasta que hayan señales más claras.